CIUDAD DE MÉXICO — El incremento en la esperanza de vida de la población mexicana plantea un desafío financiero tanto para las familias como para el sistema de pensiones del país. De acuerdo con Pedro Pacheco, presidente de la Asociación Mexicana de Instituciones de Seguros (AMIS), vivir muchos años representa hoy uno de los mayores riesgos económicos para cualquier nación, debido a la necesidad de contar con recursos suficientes para sostener una vejez cada vez más prolongada y activa.¡
Ante este escenario, el sector asegurador ha encontrado un importante nicho de crecimiento mediante las rentas vitalicias, un esquema de retiro que permite a los trabajadores jubilarse transfiriendo el saldo de su Afore a una compañía de seguros a cambio de una pensión garantizada de por vida, la cual se actualiza anualmente conforme a la inflación.
Retiro programado frente a renta vitalicia
Al momento de pensionarse bajo el régimen de cuentas individuales, quienes acumulan el saldo suficiente enfrentan dos alternativas principales:
- Retiro programado: El ahorro permanece en la Afore, la cual realiza pagos mensuales hasta que los fondos se agotan. En este modelo, el trabajador asume el riesgo financiero de agotar su patrimonio si vive más años de los proyectados.
- Renta vitalicia: El capital acumulado se entrega a una aseguradora, institución que asume el riesgo de longevidad y garantiza el pago mensual hasta el fallecimiento del titular.
Según cifras de la Comisión Nacional de Seguros y Fianzas (CNSF) con corte a junio, los ingresos de las aseguradoras por concepto de pensiones alcanzaron los 23,503 millones de pesos, lo que representa un crecimiento real del 7.6% respecto al mismo periodo del año anterior, superando el dinamismo de los seguros de vida, daños y automóviles.
Los riesgos de la vejez y claves para el trabajador
El titular de la AMIS advierte que la longevidad conlleva dos amenazas principales: quedarse sin flujo de ingresos y enfrentar gastos médicos mayores. Mientras el mercado de pensiones va al alza, el de salud enfrenta presiones, registrando la cancelación de más de un millón de pólizas de gastos médicos en el último año, según datos de la CNSF.
Para los trabajadores próximos al retiro, los especialistas recomiendan tomar en cuenta dos factores decisivos:
- Comparar opciones: El IMSS entrega un documento oficial con las distintas propuestas de las aseguradoras, cuyos montos de pago varían entre instituciones.
- Revisar el régimen aplicable: Quienes comenzaron a cotizar antes de julio de 1997 conservan el derecho a jubilarse bajo la Ley 73, esquema donde la pensión está garantizada por el Estado y no depende exclusivamente del saldo acumulado en la Afore.
A medida que la pirámide poblacional envejece, el debate económico se centra en definir quién absorberá el costo de los años adicionales de vida: el ahorro individual, el sector asegurador o las finanzas públicas.
